Igennem de seneste måneder er der sket en rotation væk fra fonde med fokus på vækstaktier og til fonde med fokus på bl.a. valueaktier, defensive aktier og udbytteaktier. Spørgsmålet er om det er indenfor disse kategorier, at man som investor har kunnet finde positivt afkast siden nytår på trods af, at de fleste aktiemarkeder har oplevet en korrektion på op til 10%? Vi analyserede 13 fonde med de pågældende karakteristika, der alle har givet et positivt afkast siden nytår. Det højeste afkast siden nytår kommer fra to fonde med fokus på europæiske value aktier fra Sparinvest og Sparinvest Index, samt fra Skagen med deres globale valuefond Focus. På en 3-årig horisont har Nykredit Invest, MMI og Skagen leveret det bedste afkast. Målt på sharpe ratio (der udtrykker merafkast efter omkostninger målt i forhold til risiko over 3 år) er vinderne fonde fra Nordea Invest, ValueInvest og MMI, der alle har en sharpe ratio lige under 1. Se tabellen for flere informationer om de 13 analyserede fonde.
