I vores seneste analyse ser vi nærmere på tre børsnoterede fonde fra danske investeringsforeninger, som opnår de højeste ratings fra Morningstar baseret på både historiske investeringsresultater og en vurdering af fondenes fremtidige potentiale. Der er altså tale om fonde, som både er blevet tildelt Morningstars maksimale fem stjerner og højeste Gold analytiker rating.
Vi har valgt tre børsnoterede fonde med hver sin risikoprofil. Dels en global aktiefond, der har den højeste risiko af de tre fonde, men som også har leveret det højeste afkast. Dels to balancerede fonde med henholdsvis en høj og en lav aktieandel. Jo flere obligationer i fonden, jo lavere risiko, men også lavere afkast. Du kan læse mere om de tre fonde nedenfor.
Tak fordi du følger investeringsmyter.dk og vores uafhængige analyser af danske og udenlandske investeringsforeninger og fonde.
Hvis du ønsker at tage kontrol over din egen opsparing og spare titusindvis af kroner, kan vi tilbyde dig en udvidet investeringsanalyse af de bedste fonde for dig. Vi tilbyder dig også en gratis og uforpligtende gennemgang af dine eksisterende fonde.
Du kan læse mere i vores investeringsguide ”Hjælp til at investere”. Her får du også mere at vide om vores analyser og samarbejde med Morningstar. Guiden kan du rekvirere gratis og uforpligtende her på vores webside.
Nordea Invest – Global Enhanced KL 1
Denne børsnoterede aktiefond opnår de maksimale fem stjerner fra Morningstar for sine historiske investeringsresultater, hvilket betyder, at fonden er blandt de bedste fonde i sin kategori ”Global Large-Cap Blend Equity”.
Fremadrettet har aktiefonden tillige en Gold analytiker rating, som er Morningstars højeste rating og betyder, at Morningstar har den største tiltro til aktiefondens fremtidige potentiale og evne til at levere bedre investeringsresultater end gennemsnittet i sin kategori. Til brug for sin analytiker rating kigger Morningstar bl.a. på fondens omkostninger, forvaltning, investeringsproces, samt porteføljens kvalitet.
Global Enhanced KL 1 fra Nordea Invest er den største og højest ratede globale børsnoterede aktiefond blandt de danske investeringsforeninger og dens aktiver udgør 25,5 mia. kroner.
Fonden blev etableret i 2018 og er såkaldt passivt ’enhanced’ forvaltet og udbyttebetalende. Nordea Invests ’enhanced’ investeringsstrategi ligger i krydsfeltet mellem passiv investering (indeksfond) og aktiv forvaltning. Strategien forsøger at kombinere fordelene ved begge tilgange, så lavere omkostninger som ved indeksfonde og muligheden for merafkast gennem udvalgte aktive beslutninger.
Nordea Invest skriver selv om fonden, at den investerer i globale aktier på tværs af forskellige lande, regioner og sektorer for at opnå bred diversificering og reducere risikoen forbundet med enkelte markeder. Fondens anbefalede investeringsperiode er mindst 5 år. Fonden kan overvægte, undervægte eller ekskludere visse værdipapirer i forhold til sit benchmarkindeks, som er MSCI World med nettoudbytte reinvesteret. Fondens aktive risikoniveau forventes at være moderat i forhold til benchmarkindeks, og ’enhanced’ strategien kan derfor beskrives som indeksnær.
Fonden har tre af de maksimale fem Morningstar globusser for ESG bæredygtighed. Et investeringsbevis koster godt 215 kroner og for investor er fondens årlige løbende omkostninger 0,58%. Seneste udbyttebetaling var 3,70 kroner pr. investeringsbevis i februar svarende til 1,73 i udbytteprocent.
Aktiefonden investerer i 305 forskellige selskaber og 26% af fondens aktiver er investeret i de 10 største positioner, som er selskaberne NVIDIA, Apple, Microsoft, Alphabet Class C, Amazon, Alphabet Class A, Meta, Broadcom og Tesla. Aktiefonden har dermed en betydelig koncentration og eksponering mod ”Magnificent 7” selskaberne.
Aktiefonden har leveret et annualiserede afkast over 1, 3 og 5 år på henholdsvis 22,71%, 18,59% og 12,73%. I 2026 har aktiefonden foreløbig leveret 5,41% i afkast.
Aktiefonden har en middel risiko målt som standardafvigelse på 11,18%, som viser hvor meget fondens afkast svinger omkring dens gennemsnitlige afkast. Derudover har fonden en sharpe ratio på 1,12. Sharpe ratio udtrykker fondens merafkast efter omkostninger målt i forhold til risiko, og hvor en score på mere end 0,50 normalt anses som den gode investering. Begge nøgletal er beregnet over en periode på tre år.
Aktiefonden handles via fondskoden eller ISIN koden DK0060949881 og kan købes igennem din netbank, på Nordnet og på andre investeringsplatforme.
Andre børsnoterede aktiefonde fra danske investeringsforeninger i samme globale Morningstar kategori, der har modtaget Morningstars maksimale fem stjerner og / eller Gold rating:
- Great Dane – INDEX+ (DK0061671872)
- Sydinvest Indeks – Morningstar Leaders KL (DK0061111572)
- Nordea Invest – Aktier Ansvarlig KL 1 (DK0061116027)
Maj Invest – Opsparing høj aktieandel
Denne børsnoterede balancerede fond med moderat risiko, der kombinerer aktier og obligationer, opnår de maksimale fem stjerner fra Morningstar for sine historiske investeringsresultater, hvilket betyder, at fonden er blandt de bedste fonde i sin kategori ”EUR Flexible Allocation – Global”.
Fremadrettet har fonden tillige en Gold analytiker rating, som er Morningstars højeste rating og betyder, at Morningstar har den største tiltro til fondens fremtidige potentiale og evne til at levere bedre investeringsresultater end gennemsnittet i sin kategori. Til brug for sin analytiker rating kigger Morningstar bl.a. på fondens omkostninger, forvaltning, investeringsproces, samt porteføljens kvalitet.
Fonden blev etableret i 2013 og dens aktiver udgør 621 mio. kroner. Maj Invest skriver om fonden, at den er konstrueret som en balanceret løsning med tydeligt aktiefokus, hvor aktier udgør hovedbestanddelen, mens obligationer understøtter helheden. Det betyder, at sammensætningen giver adgang til både aktie- og obligationsmarkederne i én fond. Den neutrale aktieandel er fastsat til 60% og, hvor fordelingen mellem aktier og obligationer kan justeres inden for fondens rammer med udgangspunkt i Maj Invests vurdering af den økonomiske udvikling og de finansielle markeder.
Fonden har tre af de maksimale fem Morningstar globusser for ESG bæredygtighed. Et investeringsbevis koster knap 255 kroner og for investor er fondens årlige løbende omkostninger 0,83%. Fonden er akkumulerende og betaler ikke udbytte.
Fonden har på tidspunktet for analysens udarbejdelse 56% investeret i aktier og 38% i obligationer.
Aktieinvesteringerne er fordelt på Maj Invests egne aktiefonde med investeringer i bl.a. emerging markets og globale udbytteaktier. Derudover investeres der i tre af Maj Invests egne temafonde med fokus på metaller og elektrificering, livsstil og overvægt, samt guld, sølv og miner. Fonden investerer også i enkeltaktier, hvor de største er Alphabet, Melrose Industries, Meta, Greenland Resources, Qualcomm, Berkshire Hathaway, Mastercard, HP, Northern Star Resources, Koninklijke Ahold Delhaize, CSX, LVMH, Applied Materials og Visa.
Obligationsinvesteringerne er fordelt med 67% statsobligationer, 22% realkreditobligationer og 12% virksomhedsobligationer. Størstedelen af obligationerne er investment grade obligationer med relativ høj kreditkvalitet.
Fonden har leveret et annualiserede afkast over 1, 3 og 5 år på henholdsvis 22,39%, 11,94% og 6,42%. I 2026 har fonden foreløbig leveret 7,94% i afkast.
Den balancerede fond har en moderat risiko målt som standardafvigelse på 8,05%, som viser hvor meget fondens afkast svinger omkring dens gennemsnitlige afkast. Derudover har fonden en sharpe ratio på 0,93. Sharpe ratio udtrykker fondens merafkast efter omkostninger målt i forhold til risiko, og hvor en score på mere end 0,50 normalt anses som den gode investering. Begge nøgletal er beregnet over en periode på tre år.
Fonden handles via fondskoden eller ISIN koden DK0060442713 og kan købes igennem din netbank, på Nordnet og på andre investeringsplatforme.
Andre gode balancerede fonde fra danske investeringsforeninger med moderat risiko, der har modtaget Morningstars maksimale fem stjerner og / eller Gold rating:
- Wealth Invest – Optimal Mix KL (DK0060518983)
- Kerne Invest – Balance B (DK0060446979)
- Sydinvest – Formue Vækstorienteret Udb A (DK0060749448)
Wealth Invest – Optimal Stabil
Denne børsnoterede balancerede fond med lav risiko, der kombinerer aktier og obligationer, opnår de maksimale fem stjerner fra Morningstar for sine historiske investeringsresultater, hvilket betyder, at fonden er blandt de bedste fonde i sin kategori ”EUR Cautious Allocation”.
Fremadrettet har fonden tillige en Gold analytiker rating, som er Morningstars højeste rating og betyder, at Morningstar har den største tiltro til fondens fremtidige potentiale og evne til at levere bedre investeringsresultater end gennemsnittet i sin kategori. Til brug for sin analytiker rating kigger Morningstar bl.a. på fondens omkostninger, forvaltning, investeringsproces, samt porteføljens kvalitet.
Fonden blev etableret i 2013 og dens aktiver udgør 557 mio. kroner. Wealth Invest skriver om fonden, at dens målsætning er at skabe bedst mulig balance mellem langsigtet afkast, risiko, robusthed, sikkerhed og omkostninger. Porteføljen rebalanceres årligt og den løbende porteføljepleje består af max. 5% overvægt/undervægt af forholdet mellem aktier og obligationer, samt aktiv styring af renterisiko og valutarisiko.
Fonden har fire af de maksimale fem Morningstar globusser for ESG bæredygtighed. Et investeringsbevis koster knap 158 kroner og for investor er fondens årlige løbende omkostninger 0,57%. Fonden er akkumulerende og betaler ikke udbytte.
Fonden investerer i en bæredygtig global balanceret portefølje primært ved brug af børshandlede indeksforeninger (ETF-fonde) og danske obligationer, hvor fordelingen er 25% aktier, 72,5% obligationer og 2,5% alternativer. Afdelingen investerer i over 5.000 aktier og stats-, realkredit-, erhvervs- og højrenteobligationer samt ejendomme, ren energi og genanvendelighed, mv. Realkredit obligationer udgør langt den største del.
Fonden har på tidspunktet for analysens udarbejdelse 27% investeret i aktier og 68% i obligationer.
Fonden har leveret et annualiserede afkast over 1, 3 og 5 år på henholdsvis 7,60%, 7,31% og 3,16%. I 2026 har fonden foreløbig leveret 1,56% i afkast.
Den balancerede fond har en lav risiko målt som standardafvigelse på 4,53%, som viser hvor meget fondens afkast svinger omkring dens gennemsnitlige afkast. Derudover har fonden en sharpe ratio på 0,87. Sharpe ratio udtrykker fondens merafkast efter omkostninger målt i forhold til risiko, og hvor en score på mere end 0,50 normalt anses som den gode investering. Begge nøgletal er beregnet over en periode på tre år.
Fonden handles via fondskoden eller ISIN koden DK0060518710 og kan købes igennem din netbank, på Nordnet og på andre investeringsplatforme.
Andre gode balancerede fonde fra danske investeringsforeninger med lav risiko, der har modtaget Morningstars maksimale fem stjerner og / eller Gold rating:
- Hammers Fonde – Lav, kl f (DK0061538444)
- Sydinvest – Formue Balanceret Udb A (DK0060749364)
- Wealth Invest – AKL Othania Stabil Investering (DK0061801164)
Data i investeringsanalyserne er baseret på Morningstar og de enkelte investeringsforeningers websider. Vi tager forbehold for fejl. Historiske afkast er ingen garanti for fremtidige afkast. Analysen er ikke en anbefaling om at investere. Hos investeringsmyter.dk kan vi ikke gøres ansvarlige for dispositioner foretaget på baggrund af vores analyser. Investeringsmyter.dk respekterer alle Morningstars rettigheder og copyrights. Du kan finde mere information om vores samarbejde med Morningstar på vores webside og mere information om Morningstar på https://www.morningstar.